了解到最新抵押贷款利率为33.59％，考虑目前来讲人民的生活水平相较资本主义国家有些差距，房地产市场的安全系数高，杠杆化的游戏很难理解。换句话说，我们的家庭能否继续提高杠杆率？例如，继续提高抵押贷款杠杆率。我国的住房抵押贷款属于最大的家庭债务。西方专家指出，中国家庭存在严重问题，即房地产在家庭财富中的比例过高。

根据甘犁统计，中国家庭资产中房地产占比已经达到68%，北京和上海则高达85%。不少观点和研究认为，我国居民房贷占家庭存款比重过高，非常危险。

同时，也有机构称，中国家庭的负债率远低于全球其他地方。目前中国人均负债为2万美元，美国的人均负债高达14.53万美元，日本是13.4万美元。中国的家庭负债占GDP比例只有44%，美国的占比高达80%，世界发达经济体的平均水平是74%。

真相到底如何？今天我们来做个分析。

我国家庭最新房贷杠杆率为33.59%，但住户各类贷款占住户存款比高达62.14%，考虑到其他债务实际更高，就在不久前，我国央行发布了《2017年四季度金融机构贷款投向统计报告》。

根据该报告的披露，2017年末，金融机构人民币各项贷款余额120.1万亿元，同比增长12.7%，增速比上年末低0.8个百分点；全年增加13.5万亿元，同比多增8782亿元。

2017年末，个人住房贷款余额21.9万亿元，同比增长22.2%，增速比上年末低14.5个百分点。

这组数据很有趣吧，个人房贷余额增速比2016年降低幅度不可谓不大。但是，增速依旧超过20%，比同期各项贷款余额增速快近10点。

这说明什么，不言而喻。

同期，我国住户本外币存款651983.38亿元。这么一算的话，我国家庭房贷杠杆率约为33.59%。

不过，家庭除了房贷，还有其他债务或贷款。根据央行的数据，2017年末我国住户本外币贷款数据为405150.18亿元。如果这么算，2017年末，我国住户贷款占住户存款比为62.14%。

客观来说，至少从央行的数据统计看，我国家庭的房贷杠杆率整体还不算高。不过，家庭贷款占家庭存款的比重，就不可谓不高了。

综合来看，中国家庭的实际家庭债务，它应该高于中央银行的数据，如亲友贷款和来自各金融机构和金融机构的预付贷款。如果是这样，我国的实际住房负债率不应该太低。加上利用空间，事实并不是很好。